a pregunta “¿qué es un bróker?” se ve más que obvia… Cuando llevas años operando en los mercados a través de algún broker, es evidente.
Pero cuando empiezas a comentar con gente que te circunda, te percatas que el cine y novedades publicadas por personas ajenas a los mercados, hicieron flaco favor a contribuir a comprender quién es quién en el planeta del trading.
Un bróker es un intermediario financiero entre el trader y los mercados. Cuando quieres poner a trabajar tu dinero y adquirir algún producto financiero para conseguir una rentabilidad, necesitas al broker para lograr hacerlo.
La palabra bróker, como ya tendrás la posibilidad de imaginar, es inglesa. Su traducción a la lengua de Cervantes, la que tú y yo entendemos, es corredor. En español lo utilizamos para detectar a un corredor de seguros, o un corredor inmobiliario. Al fin y al cabo, un intermediario que nos asiste a hacer una adquisición o una venta. Entonces, la palabra se puede utilizar para determinar a un intermediario sin más.
En este texto, nos vamos a centrar en un bróker como figura del intermediario financiero. Esta figura, es infaltante para operar en el mercado de divisas, que es el mercado que operamos en Quantgemfx.
¿Cómo abrir o hacerse broker?
Si deseamos montar un broker, debemos cumplir una secuencia de requisitos. Pongamos la situacion de un broker en España, que es el mercado que mejor conocemos.
El primer paso es registrarnos en la CNMV. La Comisión Nacional del Mercado de Valores, es dependiente del ministerio de economía, y es el solicitado de velar y supervisar el acertado desempeño de los diferentes competidores de los mercados financieros en España.
Para transformarse en broker, no es requisito tener ninguna carrera de economía o empresariales, como podría pensarse a priori. Aunque no es requisito, es aconsejable que tengamos al menos unos entendimientos del área en el que nos vamos a mover. Una aceptable educación financiera es lo mejor, asi sea con diploma o autodidacta.
Diferencia entre trader y bróker
Entender la distingue entre trader y bróker pienso que es lo que confunde a la mayor parte de la gente. No es raro ver alguna novedad donde hablan de algún trader y lo confunden. Es habitual esta confusión, dado que son cosas que no se enseñan en el colegio. Lamentablemente, las finanzas e inversiones, se ve que no importan para los sistemas académicos mundiales.
Un trader es un individuo que ejecuta operaciones en los mercados financieros. Para hacer estas operaciones, el trader requiere del bróker. El trader o comerciante, trabaja dentro del bróker. Este último, es el solicitado de realizar las operaciones en el mercado por orden del primero.
Entonces, el trader trabaja en los mercados con las utilidades y regulaciones que el bróker da, en lugar de una comisión de intermediación.
Para que todo el planeta lo entienda con este símil, si deseo apostar en un partido de fútbol, necesito de una vivienda de apuestas que me de la contrapartida. En este símil, quien quiere apostar seria el trader, la vivienda de apuestas el bróker y el mercado va a ser el partido de fútbol mencionado.
¿Qué es trading?
En el planeta de las finanzas, se utilizan muchas expresiones que son inglesas. Trading es una de ellas, y aunque para la gente de habla inglesa no requiera traducción, es verdad que para los hispanohablantes, puede ofrecer lugar a confusión el concepto.
Básicamente, cuando un individuo te dice que está realizando trading, se está refiriendo a que está comerciando con algo, osea, comprando y vendiendo un activo financiero.
Probablemente oímos comentar de trading de divisas, o trading de criptomonedas, o… Resumiendo, la persona que te dice eso, está comerciando u operando con divisas, criptomonedas, acciones, futuros, derivados o algún otro producto dentro de los mercados financieros.
Para llevar a cabo trading productivo, debemos formarnos, asi sea con un mentor o de manera autodidacta, dado que en internet logramos hallar información gratis. El inconveniente es distinguir entre la información de calidad y la que no se utiliza para nada.
Cuando nos formamos en alguna especialidad del trading, debemos hacer un sistema acorde con nuestra personalidad. Un sistema en el que nos sintamos prácticos.
Tipos y Clases de brókers
Los brókers se tienen la posibilidad de clasificar por los productos en los que se centran. Ejemplo, bróker de CFDs, de futuros, de contado…
En este texto, vamos a centrarnos en los brókers en línea perfeccionados en el mercado FOREX.
En este video te enseñamos qué es el mercado FOREX
Para eso, vamos a llevar a cabo una ordenación por el modo en el que se ejecutan las órdenes de sus usuarios.
Como se aprecia en la imagen, existe dos grupos primordiales de brókers.
Bróker Dealing Desk (DD)
Más populares por las siglas DD, los brókers Dealing Desk tiene “mesa de dinero“. Dentro de este grupo poseemos solamente los brókers Market Maker o desarolladores de mercado.
Bróker Market Maker (MM)
Indudablemente debés haber escuchado comentar de esta clase por su mala popularidad, ya que son desarolladores de mercado. Oséa, que si yo compro, ellos me hacen la contrapartida con una venta, y al reves. Entonces, si yo gano, ellos pierden. A parte de la comisión de intermediación de adquisición, esta clase de bróker va a ganar además el dinero depositado por sus usuarios, suponiendo que lo pierdan. Las operaciones de sus usuarios no van verdaderamente al mercado sino que se ejecutan en la mesa de operaciones del propio bróker.
Lo primero que pensamos, si operamos en un Market Maker, es que harán todo lo viable por que perdamos nuestro dinero, porque si todo el planeta gana, ellos pierden. Pero la triste situación, es que no requieren ponernos zancadillas, porque ya se ocupa el mercado de hacernos acordar que precisamente el 90% de los traders, van a perder su dinero en pocos meses.
Un bróker Market Maker no posee por qué intentar estafarnos, pero lamentablemente, siempre que un trader pierde (como sucede con el 90% de los traders), va a culpar al broker.
Hay que buscar un culpable, que desde luego, no va a ser la carencia de formación, la codicia, el ego, la psicología, o sencillamente un grupo de malas elecciones. Lo verdaderamente simple es culpar al broker, y si este es Market Maker, ya ni te cuento, porque sé que fueron a por mí… ya me comprendes.
Ventajas de un bróker Market Maker
Aunque logre parecer ilógico que tengamos virtudes con un bróker Market Maker, además hay.
- Suelen soliciar poco capital inicial para abrir una cuenta de trading.
- Sin comisiones. Esta clase de brókers tienen la posibilidad de cambiar totalmente sus comisiones de intermediación, dado que van a ganar el 90% del dinero de sus usuarios, entonces, si somos del 10% de usuarios que ganan, a lo mejor nos interese.
- Plataformas de trading y utilidades con muchas funcionalidades. Esta clase de broker, acostumbra tener una interfaz propia, a parte de la clásico Metatrader.
Desventajas de un bróker Market Maker.
La primordial desventaja de operar en un bróker Market Maker, es que hay un conflicto de intereses. Oséa, que mis ganancias van a ser pérdidas para el bróker.
Entonces, puedo reflexionar que si tengo un sistema ganador a la larga, al broker no le va a hacer mucha felicidad, y acabará invitándome a cambiar mi tipo de cuenta, o sencillamente me puede intentar barrer stops o poner zancadillas, al fin y al cabo.
Logramos hallar otro tipo de desventajas, en relación de las restricciones que ponga cada bróker, dado que tienen la posibilidad de poner una distancia mínima de nuestro stop, o limitar el número de lotes que operemos.
Bróker Non Dealing Desk (NDD)
Un bróker Non Dealing Desk debe enviar nuestras operaciones al mercado, por medio de su proveedor de liquidez. Oséa, que esta clase no hacen contrapartida a nuestras posiciones, entonces, no existe conflicto de intereses. Para esta clase de bróker, cuanto más ganemos en el mercado, más tiempo permaneceremos con ellos abriendo y cerrando posiciones, que a fin de cuenta les desarrollan comisiones. Tienen el mismo interés que nosotros en que ganemos.
Tenemos la posibilidad de distinguir dos tipos primordiales de brókers NDD.
Brókers STP (Straight Through Processing)
Un bróker STP envía las operaciones que ejecutamos, de manera directa a sus suministradores de liquidez. Un proveedor de liquidez tiende a ser enormes bancos e instituciones financieras, como Deutsche Bank, Bank of America, Barclays, Goldman Sachs, JP Morgan, CitiBank, HSB, y otras enormes firmas. Las operaciones se ejecutan directamente en el mercado.
El spread de esta clase es variable. Oséa, que la comisión que nos van a cargar por cada operación que realicemos, no tiende a ser fija, dado que es dependiente actualmente de volatilidad del mercado, y del proveedor de liquidez, que es quien da los costos de ejecución de mercado.
Brókers ECN (Electronic Communication Network)
Esta clase de bróker, se parece mucho al STP, con la distingue de que aquí, a parte de tener a sus suministradores de liquidez, forman una red entre suministradores de liquidez, usuarios y otros brókers, exponiendo los especiales costos seleccionados entre todos los competidores del mercado.
Los spread, de la misma manera que con los STP, son cambiantes, y en oportunidades acostumbran llegar a tener spread cero. El coste total para nuestra operación en un bróker ECN, es una comisión fija por el volumen de la posición más el spread.
Luego de esta chiquita sinopsis para intentar aclarar diferencias entre el trader, el bróker y los diversos tipos, esperamos que lo poseas más claro en el momento de seleccionar tu bróker. Puedes guiarte usando alguna página de revisión de bróker.
Los Mejores brokers online en español
Para seleccionar el más destacable broker, lo primero que debemos cuestionarnos, es qué mercado vamos a operar. Hay brokers perfeccionados en acciones al contado. Otros brokers usan productos derivados financieros como los CFDs. Hay brokers de futuros, configuraciones, warrants…
Aunque un broker puede englobar diferentes productos, en la mayoría de los casos, se especializan en bastantes.
El mejor broker va a ser el que esté regulado, tenga una trayectoria intachable, y nos ofrezca una mejor experiencia y productos acordes con nuestras expectativas y pretenciones de inversión.
Preguntas frecuentes
¿Qué es un bróker?
Un bróker es un intermediario financiero entre el trader y el mercado generalmente. El bróker nos da las utilidades primordiales para llevar a cabo transferencias financieras.
¿Qué es un proveedor de liquidez de mercado?
Un bróker puede ser paralelamente un proveedor de liquidez, pero en la mayoría de los casos, un proveedor de liquidez es simplemente un banco o entidad que garantiza que nuestras órdenes se ejecuten en el mercado.
¿Qué tipos de brókers hay?
En un lenguaje legible, diremos que hay dos tipos de brókers, los desarolladores de mercado, que hacen de contrapartida del trader, y los brókers que envían de manera directa nuestras órdenes al mercado, por medio del proveedor de liquidez.
¿Puedo abrir cuenta en un broker desde Latinoamérica?
Si, tenemos la posibilidad de tener una tiene un broker desde Argentina, Panamá, Venezuela, Colombia, Chile, México, Bolivia, República Dominicana, Brasil, El Salvador, Uruguay, Perú, Paraguay…
¿Tengo que declarar mis ganancias a hacienda?
Todas las ganancias que consigamos realizando trading en nuestro broker, debemos de declararlas en el país de vivienda fiscal, donde estemos registrados.